Последние два консерваторских курса Шварц заканчивал под руководством профессора Ореста Александровича Евлахова, сотрудничество с которым таже оказалось плодотворным.
В эти годы им написана кантата «Дума о Родине» для баса, хора и симфонического оркестра на стихи А. Чепурова, баллада для баритона с оркестром «Солдат и вьюга» на стихи М. Светлова, романсы на стихи В. Орлова, С. Щипачёва, начата работа над Симфонией фа минор.
Симфония принесла Шварцу серьезный успех. Это лирико-эпическое повествование композитора о молодом человеке, своем современнике, которому присущи горячность и непосредственность юности, активная действенность помыслов, благородство чувств. От романтической порывистости, душевной тревоги, напряженных поисков к мужественной решимости, волевой энергии — таков путь эмоционального развития музыки. Раскрывая внутренний мир героя, автор рисует картины современной жизни. Отсюда и органичная связь мелодики симфонии с интонациями советских массовых песен, с народной музыкой. Симфония была тепло принятое слушателями, с момента премьеры 6 ноября 1954 года неоднократно исполнялась в Большом зале Ленинградской филармонии крупнейшими дирижерами — Б. Хайкиным, А. Янсонсом, К. Элиасбергом, Н. Рабиновичем, К. Зандерлингом, Э. Грикуровым. В 1955 году симфония прозвучала на VIII Всесоюзном пленуме правления Союза композиторов в Москве (дирижер А. Гаук), на котором Исаак Шварц был принят в Союз композиторов. В 1958 году была издана партитура симфонии.
В последующие годы И. Шварц пишет светлую, колоритную по оркестровке Молодежную увертюру для симфонического оркестра (1957), балеты «Накануне» (либретто А. Белинского) и «В стране чудес» (либретто Л. Якобсона). Балет «Накануне» (Ленинградский государственный академический Малый театр оперы и балета, 1961) вдохновлен сюжетом и образами знаменитого романа И.С. Тургенева. Сюита из балета часто исполнялась в концертах оркестром Ленинградской филармонии. Другой балет, «Страна чудес» (1967), поставленный в Ленинградском государственном академическом театре оперы и балета имени С.М. Кирова, явился плодом сотрудничества композитора с выдающимся хореографом Леонидом Якобсоном. Повествование о войне с фашизмом здесь облачено в форму русской сказки, музыкальное решение которой связано с традициями Римского-Корсакова, Стравинского и Прокофьева. Сотрудничество с Л. Якобсоном стало важной вехой в творческой судьбе Шварца: он написал ряд номеров для его знаменитых «Хореографических миниатюр».
Композитор все ближе подходил к главному делу своей жизни — театральной и киномузыке.
В конце 1950-х годов им была написана музыка к знаменитым постановкам Георгия Товстоногова «Идиот» и «Горе от ума» в Ленинградском БДТ. В дальнейшем прославленный режиссер вновь обратился к музыке Шварца, работая над спектаклями «Не склонившие головы» и «На всякого мудреца довольно простоты». В разное время композитор сотрудничал также с другими театрами Ленинграда и Москвы. Он автор музыки к 35 спектаклям, в которой полной мере раскрылось яркое лирическое дарование И. Шварца, присущий ему тонкий психологизм, незаурядное чутье музыканта-драматурга.
1958 год стал знаковым в творческой судьбе Шварца: композитор дебютировал в кинематографе, став автором превосходной музыки к картинам «Неоплаченный долг», «Наш корреспондент» и «Балтийское небо». Впоследствии на вопрос, в каком музыкальном жанре он предпочитал работать, мастер отвечал не задумываясь: «Я — кинокомпозитор!». Он создал музыку более чем к 110 фильмам, многие из которых вошли в золотой фонд отечественного и мирового кинематографа. Нет почти ни одного крупного кинорежиссера, с кем бы не сотрудничал Исаак Шварц. Судите сами: он написал музыку к фильмам И. Пырьева, М. Ромма, И. Хейфица, М. Швейцера, Ю. Карасика, В. Мотыля, С. Соловьева, Н. Губенко, А. Германа, П. Тодоровского, Р. Нахапетова, П. Лунгина, В. Бортко и многих других. А какие фильмы! "Братья Карамазовы", "Живой труп", "Семейное счастье", "Бегство мистера Мак-Кинли", "Егор Булычов", "Из жизни отдыхающих", "Избранные", "Белое солнце пустыни", "Звезда пленительного счастья", "Обрыв", "Нас венчали не в церкви", "Мелодии белой ночи", "Блондинка за углом", "Проверка на дорогах", "Каникулы Кроша", "Необычайное пари", "Не стреляйте в белых лебедей", "Последняя жертва"! Это Шварц — автор наполненных юмором и иронией песен и музыкальных номеров к фильму «Соломенная шляпка», добрых и искренних мелодий к фильму «Дикая собака Динго», щемящего лейтмотива «Ста дней после детства»; чудесной, изящной мелодии «Карусели», пронзительных музыкальных тем к фильму «Станционный смотритель». С Исааком Шварцем в кино работали замечательные дирижёры: Ю. Темирканов, Э. Хачатурян, А. Лазарев, В. Понькин, Е. Колобов, М. Эрмлер.